กองทุนรวมตราสารหนี้เป็นกองทุนรวมประเภทหนึ่งที่ลงทุนในตราสารหนี้ เช่น พันธบัตร ตั๋วเงิน หุ้นกู้ เหมาะกับนักลงทุนที่ต้องการผลตอบแทนที่สม่ำเสมอและมีความเสี่ยงต่ำ
ประเภทของกองทุนรวมตราสารหนี้
กองทุนรวมตราสารหนี้มีหลากหลายประเภท แบ่งตามอายุของตราสารหนี้ที่กองทุนรวมลงทุน ดังนี้
- กองทุนรวมตราสารหนี้ระยะสั้น: ลงทุนในตราสารหนี้ที่มีอายุไม่เกิน 1 ปี เช่น ตั๋วเงินคลัง ตั๋วแลกเงิน พันธบัตรรัฐบาลอายุไม่เกิน 1 ปี
- กองทุนรวมตราสารหนี้ระยะกลาง: ลงทุนในตราสารหนี้ที่มีอายุระหว่าง 1-5 ปี เช่น พันธบัตรรัฐบาลอายุไม่เกิน 5 ปี พันธบัตรเอกชนอายุไม่เกิน 5 ปี
- กองทุนรวมตราสารหนี้ระยะยาว: ลงทุนในตราสารหนี้ที่มีอายุเกิน 5 ปี เช่น พันธบัตรรัฐบาลอายุเกิน 5 ปี พันธบัตรเอกชนอายุเกิน 5 ปี
นอกจากนี้ กองทุนรวมตราสารหนี้ยังมีประเภทอื่นๆ อีกมากมาย เช่น กองทุนรวมตราสารหนี้คุณภาพดี กองทุนรวมตราสารหนี้ต่างประเทศ เป็นต้น
ผลตอบแทนของกองทุนรวมตราสารหนี้
ผลตอบแทนของกองทุนรวมตราสารหนี้ขึ้นอยู่กับอัตราดอกเบี้ยของตราสารหนี้ที่กองทุนรวมลงทุน หากอัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น ผลตอบแทนของกองทุนรวมตราสารหนี้ก็จะสูงขึ้นเช่นกัน อย่างไรก็ตาม ผลตอบแทนของกองทุนรวมตราสารหนี้ก็ยังมีความเสี่ยงที่จะลดลงได้ หากอัตราดอกเบี้ยลดลง
ความเสี่ยงของกองทุนรวมตราสารหนี้
ความเสี่ยงของกองทุนรวมตราสารหนี้มีระดับต่ำกว่ากองทุนรวมหุ้น แต่ก็มีความเสี่ยงอยู่บ้าง ได้แก่
- ความเสี่ยงด้านสภาพคล่อง: ความเสี่ยงที่นักลงทุนไม่สามารถขายหน่วยลงทุนของกองทุนรวมได้ทันทีที่ต้องการ
- ความเสี่ยงด้านเครดิต: ความเสี่ยงที่ issuer ของตราสารหนี้ไม่สามารถชำระหนี้ได้ตามกำหนด
- ความเสี่ยงด้านอัตราดอกเบี้ย: ความเสี่ยงที่อัตราดอกเบี้ยในตลาดสูงขึ้น ทำให้มูลค่าของตราสารหนี้ลดลง
ข้อดีของการลงทุนในกองทุนรวมตราสารหนี้
- ผลตอบแทนที่สม่ำเสมอ: กองทุนรวมตราสารหนี้จะให้ผลตอบแทนที่สม่ำเสมอกว่ากองทุนรวมหุ้น
- ความเสี่ยงที่ต่ำกว่า: กองทุนรวมตราสารหนี้มีความเสี่ยงที่ต่ำกว่ากองทุนรวมหุ้น
- บริหารจัดการโดยผู้เชี่ยวชาญ: กองทุนรวมตราสารหนี้มีผู้จัดการกองทุนมืออาชีพคอยบริหารจัดการ
ข้อควรระวังในการเลือกกองทุนรวมตราสารหนี้
- พิจารณาวัตถุประสงค์และระดับความเสี่ยงที่ยอมรับได้: กองทุนรวมตราสารหนี้แต่ละกองมีความเสี่ยงที่แตกต่างกัน ควรเลือกกองทุนรวมที่มีระดับความเสี่ยงที่เหมาะสมกับตนเอง
- ศึกษานโยบายการลงทุนของกองทุนรวม: ควรศึกษานโยบายการลงทุนของกองทุนรวมก่อนตัดสินใจลงทุน
- เปรียบเทียบผลการดำเนินงานของกองทุนรวม: ควรเปรียบเทียบผลการดำเนินงานของกองทุนรวมอย่างน้อย 3 ปี
สรุป
กองทุนรวมตราสารหนี้เป็นเครื่องมือลงทุนที่เหมาะกับนักลงทุนที่ต้องการผลตอบแทนที่สม่ำเสมอและมีความเสี่ยงต่ำ โดยนักลงทุนควรพิจารณาวัตถุประสงค์และระดับความเสี่ยงที่ยอมรับได้ก่อนตัดสินใจลงทุน
